證監會將投資者識別碼擴展至衍生產品市場 目標2028年第二季實施 提升監管效能與市場透明度

香港證券及期貨事務監察委員會（證監會）日前公佈，已就建議將投資者識別碼制度擴展至香港交易所買賣的衍生產品市場諮詢總結。證監會指出，市場回應者普遍支持有關建議，並將目標定於2028年第二季實施這項新制度，惟實際推行時程仍需視乎系統測試及市場演練的進度。此舉旨在進一步提升市場監察效能及加強投資者保障。 是項諮詢於去年底結束，證監會共收到9份意見書。市場觀察人士及業界代表普遍認為，將投資者識別碼制度應用於衍生產品市場，符合國際監管慣例，不僅能有效提升證監會識別異常交易行為的能力，亦有助於維護市場秩序，為投資者提供更全面的保障。受此正面回應鼓舞，證監會計劃積極推進相關建議。 根據證監會的規劃，香港衍生工具市場投資者識別碼制度將主要適用於透過香港期貨交易所交易系統執行的期貨合約、期權合約及股票期權的自動對盤交易指令。在運作模式上，該制度將會沿用與證券市場投資者識別碼制度相若的框架。所有提供經紀服務或進行自營買賣的持牌法團及註冊機構，屆時將須向中央數據資料庫提交客户的姓名及身分資料，以供監管機構進行識別及監察。這項措施的實施，將有助於追蹤衍生產品市場的交易活動，提升市場透明度。 為協助業界及早為新制度作好準備，並加強投資者教育，證監會已設立專設網頁，未來數月亦將陸續發出進一步的指引摘要及常見問題集，以便利市場參與者理解及採納該制度。值得留意的是，證監會已於2023年3月率先推出了證券市場投資者識別碼制度，此番將制度擴展至衍生產品市場，標誌著香港金融市場監管體系的又一重要發展，旨在應對日益複雜的金融產品及市場環境。