碧桂園境內債八隻債券重組方案獲批准 涉金額約134億元 另有債券仍待審議

據市場消息指，碧桂園（02007）正對旗下九隻境內發行的債券進行重組調整，其中八隻債券的債權人已通過重組方案，涉及債券餘額總額約為人民幣134.17億元，仍有一隻（H16騰越2）未獲通過，仍待後續處理。截至6月底，這九隻債券合計債務餘額為138.58億元人民幣，涉及的標的包括H16碧園5、H19碧地3、H20碧地3、H20碧地4及H1碧地系列（01至04）和H16騰越2之類型債券。市場消息並指出，部分債券已進入寬限期安排，其餘則提供現金購回、股份換債及一般債權選項等多元化重組方案，以爭取償債時間並減輕短期現金流壓力。 市場上亦留意到，重組方案中設有現金回購安排，上限為人民幣4.5億元，回購價格定於面值的12%，並採比例分配模式進行。若未獲分配份額的持有人，則可轉向其他方案選項，增加靈活性與談判空間。 此外，市場整體氛圍方面，碧桂園股價於消息公佈後微幅回落，截至報導時間報約0.59港元，當日跌幅約1.7%。另一方面，整體香港地產股普遍承壓，反映市場對內房開發商流動性及債務重組進度仍保持高度關注。 補充資料顯示，碧桂園在境外債務層面亦持續推進重組進程。今年初，集團已就境外債務重組方案與由數家主要銀行組成的協調委員會達成原則共識，重組提案涉及削減債務總額最高達116億美元，並擬將債務到期延長至最多11.5年，加權平均借貸成本由約6%降至約2%。 綜合而言，碧桂園目前正同步推進境內及境外債務重組，境內重組已有實質進展，境外方案亦已形成框架性共識。投資者關注其後續進度是否能順利推行，以及對財務結構及資金鏈恢復是否能帶來明顯改善。