美的集團(00300)擬發行兩筆零息可換股債券 集資逾172億元拓國際市場

美的集團(00300)近日宣佈一項重大集資計劃，擬發行兩批合共172.48億元的可換股債券，以支持其全球業務擴張及營運資金需求。是次發行包括兩筆零息、有擔保的可換股債券，分別為於2027年到期的86.24億元債券，以及於2033年到期的86.24億元債券。 根據公司披露，扣除相關發行開支後，預計所得款項淨額將約為171.74億元。其中，約六成資金將主要用於國際擴張策略及提升海外業務流動性，反映公司對拓展全球市場的重視；而餘下約四成資金則撥作一般企業用途，以強化營運資金基礎。 就2027年到期的可換股債券，其初始轉換價定為每股H股96.82元，較5月6日H股收市價87.7元錄得約9.7%的溢價。若該批債券悉數轉換，將可兑換成8907.25萬股H股。至於2033年到期的債券，初始轉換價為每股H股115.76元，相對5月6日H股收市價的溢價更高達32%。該批債券悉數轉換後，預計可兑換7449.9萬股H股。 市場分析認為，發行可換股債券能為公司提供靈活的融資選項，尤其在國際擴張的關鍵時期，能有效補充資本。一旦兩批債券按適用初始轉換價悉數轉換，債券持有人合共將持有美的集團已發行H股股份的2.11%。 美的集團表示，該等債券擬將於維也納證券交易所營運的Vienna MTF上市，公司將為此提交上市申請。此外，公司亦將向香港聯交所申請，就債券轉換時將予發行的轉換股份在香港聯交所上市，以確保日後股份交易的流動性。