滙豐40億美元私募信貸投資傳暫緩 市場波動拖累擴張步伐

綜合外電消息，滙豐（00005）早前公佈的40億美元私募信貸基金投資計劃，目前進展緩慢，甚至有傳已告暫停。此舉原是集團去年宣示的重要策略，旨在進一步拓展其資產管理業務在規模高達1.8萬億美元的另類投資資產類別中的版圖。 滙豐去年6月初曾高調披露將撥出這筆資金，為旗下資產管理部門的一系列私募信貸基金注資。當時，滙豐資產管理行政總裁 Nicolas Moreau 更形容業界正處於一場「軍備競賽」，期望透過集團對內部私募信貸基金的強力支持，發揮帶頭作用以吸引更多外部資金，以爭奪由黑石集團（Blackstone）及阿波羅全球管理公司（Apollo Global Management）等巨頭主導的市場份額。 然而，市場消息人士指出，至今尚未有任何資金轉移，亦無實質計劃轉移資金。據悉，滙豐高層鑑於美國私人信貸市場近期出現的波動，對這項投資的態度趨於謹慎。私募信貸作為另類投資的一種，近年來雖因其潛在的較高回報而備受機構青睞，但其流動性較低且風險評估複雜，近年來亦面臨一定挑戰。 值得留意的是，私募信貸行業近期遭遇動盪，亦促使滙豐放慢腳步。報道提及，滙豐上季便因一筆提供予阿波羅旗下 Atlas SP Partners 部門的貸款，撥備高達4億美元。事緣 Atlas SP Partners 將資金轉借予抵押貸款公司 Market Financial Solutions Ltd.（MFS），而 MFS 於今年初因涉嫌欺詐，已在英國陷入破產程序。 針對傳聞，滙豐發言人表示，集團致力於資產管理部門於私募信貸基金方面的產品。同時，滙豐主席利伯特（Brendan Nelson）日前在股東週年大會上亦確認，集團已對該筆4億美元的撥備進行全面審查，並正更新其風險胃納。他強調，儘管面臨挑戰，滙豐大體上對私募信貸領域的發展前景仍感到安心。此番言論反映滙豐在謹慎評估風險的同時，仍看好該市場的長期發展潛力。