嗶哩嗶哩發7億美元可換股票據 騰訊「零現金」認購2億兼回購股份

嗶哩嗶哩（B站，09626）宣佈，計劃發行總額達7億美元、於2031年到期的可換股優先票據。這項融資活動引人注目之處，在於其策略性安排，其中約2億美元票據將由戰略投資者騰訊（00700）旗下實體認購，同時B站亦將以相若金額回購部分騰訊持有的股份，實現「零現金」交易。 根據B站的公告，此次票據發售主要包括5億美元的市場化發行部分，以及由騰訊透過其全資子公司Huang River同意按相同條款認購的2億美元。扣除相關費用後，B站預計可募集資金淨額約為6.904億美元，摺合約54.128億港元。 與此同時，B站亦宣佈將向騰訊相關子公司回購約1359.109萬股Z類普通股，涉及金額同樣為2億美元。據悉，每股回購價格約為115.38港元，相較於9月4日香港聯交所收市價折讓約5%。此舉意味著B站能夠在不涉及額外現金支出的情況下，收回並註銷騰訊手上約3.3%的股份。這項特別回購事項尚需召開股東特別大會，並獲無利害關係股東至少四分之三票數批准方可作實。 是次發行的可換股優先票據將計付定期利息，發行價為100%。初始轉換價定於每股Z類普通股約155.79港元，較9月4日香港聯交所收市價121.4港元及納斯達克前一交易日收市價，均大幅溢價約28.2%至28.3%。票據將於2031年9月15日到期，而持有人有權於2029年9月15日要求公司以100%本金金額購回。 此外，公司同步完成了一項約1億美元的市場對沖股份回購，涉及約679.554萬股，相關股份亦將予以註銷。考慮到兩項股份回購及相關開支，B站預計本次交易將獲得近5億美元（約38億港元）的淨現金流入。 市場消息指，包括董事長陳睿在內的主要股東已簽署不可撤銷承諾，表示將在股東大會上投贊成票，以確保上述交易順利推進。B站表示，所募集資金將重點投入於AI驅動的業務增長，具體包括增強內容理解、推薦與創作方面的AI能力，深化高品質內容社區的用户參與度，以及利用AI工具全面提升營運效率，為公司的長遠業務升級提供充足的資本儲備。