惠理搶攻AI商機 推出亞洲首隻光通訊主動型ETF（02811）

惠理集團將於下週五正式推出全亞洲首隻聚焦光通訊產業的主動型ETF，產品代號為02811。此舉不僅標誌著惠理首度涉足主動型ETF市場，同時亦是該公司旗下首隻以人工智能（AI）為主題的ETF產品，反映其積極拓展創新投資領域的策略。 惠理基金ETF業務高級策略師趙善德在發布會上闡述，新推出的ETF旨在捕捉AI數據中心對高速數據傳輸的龐大需求所帶動的投資機遇。他指出，基金的投資範圍廣泛，覆蓋光通訊產業鏈的各個關鍵環節，包括晶片、光模組、光纖材料、網絡設備，以及矽光（Silicon Photonics）及共封裝光學（CPO）等前沿技術，力求掌握行業發展的全面動態。 在投資組合構建上，惠理光通訊主動型ETF約七成持股將配置於光通訊業務佔比較高、基本面穩健的核心企業。餘下約三成則會投入於具備強勁訂單、領先技術或研發潛力的高成長型公司，以期在穩健基礎上爭取更高回報。 地域配置方面，該ETF採取多元策略，涵蓋美股、A股及港股等主要市場。目前，美股資產佔比逾四成，而A股及港股各佔約兩成半。除了行業內的大型龍頭企業外，管理層表示基金亦會積極物色成功打入主要客户供應鏈、擁有獨特新技術或預期將獲得大量訂單的中小型企業，作為重要的投資標的。 趙善德進一步解釋，採用主動型管理策略的優勢在於，基金經理可根據市場的技術革新、訂單變化及整體行業發展趨勢，更迅速地將新上市或具潛力公司納入投資組合，而無須受制於傳統指數追蹤型ETF需等待成分股納入指數的限制，靈活度顯著提升，能夠更有效應對市場變化。 展望未來，趙善德透露，惠理集團於本季度內仍有機會推出另一隻AI主題式主動型ETF。此外，公司正積極籌備推出其首隻槓桿及反向產品（Leveraged and Inverse Products），目標定於今年第四季面世，惟相關產品仍有待監管機構的審批。此舉顯示惠理持續拓寬其產品線，以滿足不同投資者的多元化需求。