AI晶片巨擘英偉達相隔五年重返債市 傳擬發行200億美元無抵押票據

AI晶片巨擘英偉達（Nvidia，美：NVDA）繼五年前後，再度回歸投資級別債券市場，計劃發行多批無抵押優先票據。市場消息引述所見條款書報道，此次發債規模或高達200億美元，其中最長年期的票據將於2056年到期。 根據英偉達向美國證交會（SEC）提交的文件，公司擬發行七批無抵押優先票據，年期分別訂於2028年、2029年、2031年、2033年、2036年、2046年及2056年。這些票據將作為公司的無抵押優先債務，與現有及未來無抵押和非次級債務享有同等償還地位。文件亦指出，這些票據將不會在任何證券交易所上市。 儘管SEC文件目前尚未詳列此次發債的總額、票息率及最終定價，但這標誌著英偉達自2021年6月以來首次進入投資級別債券市場。公司上次發債成功集資50億美元。 英偉達在文件中表明，此次發債所籌得的淨額將主要用於一般企業用途，包括償還及再融資現有未償還票據。截至2026年4月26日，公司仍有85億美元的優先票據未償還；此外，公司亦設有250億美元的商業票據計劃，惟截至當日並無未償還金額。 受惠於全球對AI晶片需求持續強勁，英偉達近年來不斷加快產品發布節奏，每年均推出新一代AI晶片平台，以滿足企業訓練及運行更先進AI模型的龐大需求。公司近期公佈的首財季業績表現亮麗，收入按年飆升85%至816.15億美元，其中數據中心業務收入更高達752億美元，按年增長92%。強勁的業績增長為公司在資本市場融資提供了有利條件。 截至今年4月底，英偉達坐擁132.37億美元現金及現金等價物，另持有370.98億美元可出售債務證券及302.37億美元可出售股本證券，財務實力雄厚。此次發債的聯席帳簿管理人包括高盛、摩根大通及摩根士丹利。