羅兵鹹永道報告：AI算力重塑全球電訊業格局 中國「東數西算」戰略領跑轉型新賽道

羅兵鹹永道最新發表的一份行業報告指出，全球電訊行業正因人工智能（AI）技術的迅猛發展，經歷一場深遠的結構性變革。面對傳統連接業務增長趨緩的挑戰，以AI算力為核心的新型數碼基礎設施，正開啟前所未有的「超級投資週期」。在此全球性轉型浪潮中，中國憑藉其清晰的頂層設計、龐大的市場規模以及電訊營運商堅定的策略轉型，正由單純的參與者晉升為全球算力格局中的關鍵力量。 根據該行分析，全球電訊服務收入預計將由2024年的1.15萬億美元增至2029年的約1.32萬億美元，年複合增長率僅約2.8%，顯示出增長平穩但動力不足的現狀。同時，流動業務的每月用户平均收入（ARPU）面臨下行壓力，固定寬頻的ARPU增長亦極為緩慢，傳統電訊網絡投資已進入平台期。然而，形成鮮明對比的是，人工智能與數據中心的發展正驅動新一輪基礎設施投資的「超級週期」，預示著行業發展重心正全面轉移。 PwC全球科技、媒體及通訊行業主管合夥人兼PwC中國人工智能主管合夥人周偉然表示，今年的世界移動通訊大會已印證AI正從概念驗證階段邁向營運化和常態化，成為電訊行業的新型基礎設施。他認為，營運商的機遇在於構建端對端的解決方案，透過深度融合連接、算力與智能化營運，將AI基礎設施轉化為可規模化交付的行業價值。未來致勝的關鍵，不僅限於技術部署，更在於能否建立涵蓋管治、生態協作與持續優化的AI營運體系。 市場觀察發現，中國的算力發展路徑與全球電訊行業所揭示的趨勢高度契合，並展現出鮮明的中國特色及領先態勢。首先，中國營運商積極響應全球對「主權AI」和「具韌性的供應鏈」的號召，透過建設國家級超大規模智算集羣和「東數西算」工程，正積極構建自主可控、綠色集約的算力基礎設施，這完全符合全球範圍內對數據主權和供應鏈安全的迫切需求。 其次，中國市場的實踐成功驗證了「算力經營」模式的可行性。在全球電訊ARPU增長普遍乏力的背景下，中國營運商透過將算力作為核心業務進行大規模投資和營運，成功開闢了第二增長曲線。算力服務收入的快速增長，不僅為全球同業展示了在提升連接ARPU和降低成本之外的增長潛力，更直接提供智能時代的核心生產力要素。 最後，中國的規模化落地環境為AI原生營運（TelcOS）提供了最佳試驗場。超大規模的算力集羣和複雜的網絡環境，正促使營運商必須採用更智能化的方式營運。AI在算力調度、網絡維護、能源效益管理（PUE優化）和行業智能體開發等方面的廣泛應用，正加速中國電訊營運商向TelcOS模式的演進，為全球電訊業的未來發展提供寶貴經驗。