港銀加息潮持續 平安數銀定存冠絕市場 半年期2.6釐 一年期高見2.75釐

近期市場受股債「抽水潮」影響，香港銀行業掀起一股港元定期存款加息熱潮。儘管本週只有四個交易日，仍有多達十間銀行單方面上調港元定存息率，較上週的十二間略少。值得留意的是，連續五週加息的銀行數目持續居高，本週更未見有減息行動，相比之下，上週仍有兩間中小型銀行曾調低息率。 隨著四月步入尾聲，市場預期大小銀行為迎接傳統「五窮月」，將陸續上調定存息率，吸引保守型投資者在波動市況中採取「現金為王」策略，以求自保。受地緣政治緊張局勢升温影響，市場傳出前美國總統特朗普或計劃針對伊朗基礎設施採取行動，以加速談判進程，國際油價因此受壓，布蘭特原油價格一度突破每桶126美元。 綜合本周情況，共有十三間香港銀行調整定存息率。其中，工銀、信銀、創興、星展、上商、大新、建行、集友、理慧及平安數銀等十間銀行均上調了息率。另外，大眾銀行及富融經歷先減後加，而匯立則採取短期加息、長期減息的策略。 美國聯邦儲備局近期以三十三年來最大分歧通過維持利率不變。花旗銀行投資策略及資產配置主管廖嘉豪指出，三位聯儲局官員的異議投票，以及記者會的整體基調，均令是次議息結果呈現更為鷹派的立場。然而，花旗分析員從宏觀角度分析認為，美國核心通脹已趨於放緩，並接近聯儲局的目標水平，且較高的能源價格預計不會大幅傳導至核心通脹。 廖嘉豪進一步補充，花旗分析員預期，未來數月的勞動市場數據將會呈現轉弱跡象，這反映了過去兩年重複出現的「殘差季節性模式」（即數據經季節性調整後仍偏高或偏低的現象）。此趨勢預料將推動聯儲局在九月重新啟動減息週期。他同時指出，若油價回落，投資市場將迅速重新評估減息預期。此外，花旗對美匯指數的預測為，三個月內達98.8，六至十二個月內則為100.42。值得留意的是，市場主要投行對聯儲局的減息時機判斷不一。大摩預計聯儲局將於明年一月和三月才採取減息行動，而摩通則估計聯儲局今年內將繼續按兵不動。 本週港元定期存款高息榜出現變動，其中四個月、九個月及一年期存款的息率榜單均有所洗牌，一年期更創下新高息率。在一年期定存方面，臨近月底積極搶佔存款的平安數銀，將息率微調上升0.05釐至2.75釐，獨佔榜首位置。而匯立則將其一年期息率輕微下調至2.65釐，失去「一哥」寶座。至於半年期定存，平安數銀繼續以2.6釐的息率稱冠，若以其一百萬元存款上限計算，整個存期可賺取一萬三千元利息。此外，理慧在四個月及九個月期定存方面，第三度趕上加息列車，罕有地打入這兩個存期的高息榜。 市場消息指，早前因新股（IPO）認購而鎖定的數千億資金於本週初陸續解禁回籠。然而，臨近長週末，短期拆息普遍出現逆轉上升。港元隔夜拆息連續兩日上揚，報2.89釐；一個月拆息則終止兩連跌，轉升至2.44釐。銀行體系總結餘略為減少至538.62億元，較資金回籠前的446.11億元，相差92.51億元。受海灣地區緊張政局升温影響，港匯早前於7.8345至7.8372之間徘徊，而美元指數則微升至98.968。 回顧四月份整體情況，共有二十間銀行調整了定存息率。其中，恆生上調了息率，渣打卻逆市減息。相對地，兩大市場龍頭滙豐及中銀香港則未見明顯行動。值得一提的是，Mox剛把一個月定存的12釐優惠延期至六月底，取代了滙豐的10釐優惠，成為「高息王」。至於四大銀行公開牌價息率方面，各存期的利率亦有所調整。 展望後市，美伊局勢一日未見緩和，加上「五窮月」的傳統市場憂慮，港股料將持續上落波動。在此背景下，市場人士建議散户宜採取攻守兼備的策略。投資者亦應密切留意五月份將公佈的各項重磅經濟數據及重要事件。 另一方面，本週有三間數字銀行（前稱虛擬銀行）調整了策略。理慧及平安數銀上調了息率，而匯立及富融則採取了短期加息、長期減息的模式。值得留意的是，近期公佈錄得虧損5995萬元的匯立，近日頻頻推出高息優惠吸引存款，包括取消僅推出一週的八十天2.3釐及九個月2.42釐定存，但隨後重推八個月期2.47釐優惠，並將一百零八天期息率調升至2.45釐，同時輕微下調一年期息率0.05釐至2.65釐。數字銀行之間的長短期定存息率競爭亦十分激烈。